冰岛雷克雅未克——在本地的滨水区，有一栋棱角分明的玻璃建筑，它曾是某家大银行的总部，该行在欧洲、北美和中东均有分支业务。
现在，这栋建筑里只剩下那家庞大物的一丝残余——这是一家只在冰岛境内经营业务的小银行，它既无失败前任的交易文化，也无其雄心。
导致这种蜕变的是冰岛发生的一起世界罕见的大规模银行破产。冰岛金融体系的风险已经消散，但银行的基本业务也出现了萎缩。针对消费者和企业的借贷，发放速度较危机之前已大大放缓。
冰岛财政部长比亚德尼·贝内迪克松(Bjarni Benediktsson)说，"我们的形势已经发生了转变，从月度最佳员工承担最大风险，到月度最佳员工承担最小风险。我想，我们需要在两者之间寻找一种平衡。"
冰岛的经历是一场活生生的实验，它验证了在全球金融危机之下，当世界许多国家对自己的金融业施以援手之时，一个国家迫使自己的金融企业倒闭，可能会发生什么情况。
2008年10月，冰岛三家主要银行都破产了。但是没有哪一家的破产能比考普森银行(Kaupthing)的破产给人们带来更大的震动。考普森就是那家总部位于滨水区玻璃外墙大楼里的银行。一度，这家银行的资产负债表比冰岛全国的年经济总产值还要高出三倍。上个月（去年12月——编注），考普森银行的四名前高管被判多年徒刑。
危机过后诞生了三家新公司，其中包括仅继承了考普森银行本地资产的阿里翁银行(Arion Bank)。这几家新银行也有一种全新的心态，和其他地区金融业中盛行的自以为是、顽固不化截然不同。
"我们的任务是在这些破产银行的基础上，建立起一家新银行。"阿里翁银行首席执行官霍斯屈聚尔·奥拉夫松(Hoskuldur Olafsson)说，他坐在装修简朴的办公室里，俯瞰着水面。"这家银行最初看起来不怎么样。它什么发展规划都没有。我们一开始要做的就是为银行找到某种发展方向，好让我们和银行共同朝着这个方向前进。"
在冰岛，新银行不会再有丰厚的奖金和风险重重的交易室，这些交易室在其他地区助长了民粹主义者的怒火。
斯坦索尔·帕尔森(Steinthor Palsson)说，"我们是一家新银行，有新的规矩和新的行事方式。"帕尔森被任命为首席执行官，负责运营冰岛规模最大的新银行冰岛国民银行(Landsbankinn)。该行的交易收入减少到了它在2006年时的10%。
不过，对于一个面临着漫长复苏之路的国家而言，金融系统的转型也就只能取得这么多的成就了。
冰岛的许多公司和家庭依然负债累累。在雷克雅未克，37岁的警察比吉尔·古德永松(Birgir Gudjonsson)说，银行对重建业务和资产负债表过于热心，但是对像他这样在危机前首次购房的房主的帮助力度却不够大。由于冰岛本地的许多贷款随通胀浮动，古德永松的负债额已超出了他当初的贷款额。
"我们几乎每周都会听到这样的话，'噢，看看这个，一切都很好。'"他在与妻子及两个女儿居住的两居室里说。"我们只能是看着自己的钱包，才能看清现实。"
鉴于银行的保守主义，再加上缺少海外资金的流入，想借更多钱的公司和房主也遇到了困难。举例来说，去年前9个月，冰岛国民银行对企业和个人发放的净新增贷款只有2006年全年的0.8%。
冰岛财政部长贝内迪克松说，"要走出一场深重的危机，没有捷径。"在一场与对经济的不满情绪息息相关的选举过后，贝内迪克松近日刚刚走马上任。
冰岛的领导人在2008年10月接管银行时，没有把救援视为一种选择。冰岛三家主要银行的资产规模比该国国内生产总值还要高九倍，这和美国形成了鲜明的对比，那里的银行资产规模大约和年度国内生产总值相当。即使冰岛想救自己的银行，也没有资金来源。
冰岛政府不但没有施以救援，反而接管了银行，把它们在冰岛之外的所有贷款和金融产品——它们占银行资产的一大部分——都分拆了出去，转给一家不受政府支持的所谓的坏银行。政府还把资金转移到海外的行为定为非法，制止了本地货币挪威克朗的流失。
即使采取了这些举措，冰岛的经济规模还是在第二年萎缩了16%，失业率从2%上升至10%。
这些银行的首要任务是重组无法继续偿还的企业和家庭贷款。政府通过了一项法律，规定贷款额必须减少到不超过房产定价的110%，以此帮助被贷款套牢的房主，不过，政府也没有取消古德永松那样的人所借的和通胀挂钩的贷款。
冰岛国民银行则走得更远，他们启动了一项行动来减少任何无法还清贷款的公司或家庭的债务。此举迫使其他银行采取了类似的举措。
金融部门的结构性调整，以及政府保护货币的举措，已经使得失业率降到了5.6%，经济开始恢复增长了。
不过，许多经济学家表示，银行太过专注于过去发生的事，却没有全力地发放新贷款，或者为今后的发展开辟业务。对于继续减少员工人数，银行的态度一直相当保守，这导致了成本居高不下。
雷克雅未克大学(Reykjavik University)金融专家弗里德里克·马尔·巴尔迪森(Fridrik Mar Baldursson)说，"从某种程度上它们陷入了停滞。金融系统内的惰性太强了。"
本文最初发表于2014年1月16日。
翻译：张薇
纽约时报中文网
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